SAIL
SailPoint, Inc.
-0.36 (-1.78%)19.83USD5.4M成交股數11.3B市值–本益比(近四季)9.7股價營收比+16.8%營收年增(近四季)2026-09-09下次財報
評價 SailPoint, Inc. · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
本益比(近四季)–x五年– · 中位 –x
前瞻本益比 本年度 / 下年度60.9x 49.2x共識 EPS 0.33 / 0.40 · 下年度成長 +24% · PEG 2.56
股價營收比9.7x五年第 58 百分位 · 前瞻(本年度營收)8.9x
共識目標價隱含的本益比52.0x目標價 20.96 ÷ 下年度 EPS;÷ 本年度 = 64.4x · 現價的自由現金流殖利率 1.7%
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS 0.33;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | 60.9x | 歷史不足 | – | – | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2028)現價 ÷ 共識 EPS 0.40;區間同上 | 49.2x | 歷史不足 | – | – | |
| 股價營收比 | 9.7x | 1.7x12.6x | 58 / 100 | 9.6x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2027)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 8.9x | 1.4x10.5x | 44 / 100 | 9.2x | |
| EV / 營收 | 10.3x | 2.8x12.4x | 63 / 100 | 9.2x | |
| EV / EBITDA | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 49.0x | |
| 股價 / 自由現金流 | 57.8x | 42.9x144x | 57 / 100 | 57.8x | |
| 自由現金流殖利率 | 1.7% | -7.6%2.2% | 84 / 100 | 0.1% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 0.0% |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
本益比河流需要近四季獲利為正、且有兩年以上的月底資料(虧損、剛上市或申報不齊的公司畫不出來)。
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
股價營收比河流需要兩年以上的月底資料與營收。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| DOCU DOCUSIGN, INC. | 12.9B | 14.9 1/9 | 1.19 2/9 | 3.8 2/9 | +9% 7/9 | +13% | 13.4% |
| MANH MANHATTAN ASSOCIAT | 12.3B | 38.5 6/9 | 3.26 7/9 | 10.9 8/9 | +8% 8/9 | +12% | 22.2% |
| FIG Figma, Inc. | 11.9B | 78.9 8/9 | 3.63 8/9 | 9.3 6/9 | +39% 1/9 | +22% | -31.7% |
| GWRE Guidewire Software | 11.8B | 34.5 5/9 | 1.25 4/9 | 8.0 5/9 | +16% 5/9 | +28% | 8.2% |
| FROG JFrog Ltd | 11.4B | 94.7 9/9 | 5.63 9/9 | 19.1 9/9 | +22% 2/9 | +17% | -8.1% |
| SAIL SailPoint, Inc. | 11.3B | 60.9 7/9 | 2.56 6/9 | 9.7 7/9 | +19% 3/9 | +24% | -19.1% |
| HUBS HUBSPOT INC | 10.8B | 16.3 2/9 | 0.61 1/9 | 3.1 1/9 | +18% 4/9 | +26% | 4.8% |
| BSY BENTLEY SYSTEMS IN | 10.4B | 23.4 4/9 | 1.80 5/9 | 6.5 4/9 | +13% 6/9 | +13% | 21.6% |
| PAYC Paycom Software, I | 10.2B | 18.7 3/9 | 1.22 3/9 | 4.8 3/9 | +8% 9/9 | +15% | 31.7% |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
近四季自由現金流195M營業現金流 − 資本支出,反推的起點
企業價值12.0B市值 11.3B + 淨負債 715M
現價隱含的 10 年成長率折現 8% → +17%折現 9% → +20%折現 10% → +22%折現 11% → +25%折現 12% → +27%要讓自由現金流現值等於企業價值,未來 10 年每年得成長多少(之後永續 3%)。這是市場在假設什麼,不是預測。
| 年成長 ＼ 折現率 | 8% | 9% | 10% | 11% | 12% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0% | 4.32 | 3.43 | 2.80 | 2.32 | 1.94 |
| +5% | 7.02 | 5.60 | 4.59 | 3.84 | 3.25 |
| +10% | 11.03 | 8.80 | 7.22 | 6.04 | 5.13 |
| +15% | 16.91 | 13.47 | 11.03 | 9.23 | 7.84 |
| +20% | 25.42 | 20.19 | 16.50 | 13.78 | 11.68 |
| +25% | 37.59 | 29.78 | 24.28 | 20.22 | 17.11 |
| +30% | 54.79 | 43.28 | 35.20 | 29.24 | 24.69 |
| +40% | 112.05 | 88.09 | 71.30 | 58.96 | 49.57 |
每一格 = 在那個成長率與折現率下,10 年自由現金流折現 + 永續價值(3%)− 淨負債,再除以稀釋股數。反白的那格離現價最近;紅 = 高於現價、綠 = 低於現價。這是一張工具表,不是目標價:假設是你自己選的,本站不挑。自由現金流用 GAAP 申報值,含股權激勵的現金流影響。
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 27Q2 | 2026-07-31 | 16.77 | – | 8.2 | – | 48.9 | +17% | – |
| 27Q1 | 2026-04-30 | 11.42 | – | 5.8 | 640 | 32.1 | +22% | – |
| 26Q4 | 2026-01-31 | 15.69 | – | 8.0 | – | 132 | +23% | – |
| 26Q3 | 2025-10-31 | 21.68 | – | 11.9 | – | 818 | +20% | – |
| 26Q2 | 2025-07-31 | 22.34 | – | 12.8 | – | – | +33% | – |
| 26Q1 | 2025-04-30 | 17.16 | – | 9.5 | – | – | +23% | – |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。