MongoDB MongoDB, Inc.
-9.86 (-2.51%)評價 MongoDB · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS 6.55;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | 58.5x | 歷史不足 | – | – | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2028)現價 ÷ 共識 EPS 7.79;區間同上 | 49.2x | 歷史不足 | – | – | |
| 股價營收比 | 11.3x | 8.1x42.3x | 32 / 100 | 12.7x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2027)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 10.4x | 6.2x28.3x | 48 / 100 | 10.6x | |
| EV / 營收 | 11.4x | 8.1x42.4x | 32 / 100 | 13.0x | |
| EV / EBITDA | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 股價 / 自由現金流 | 47.7x | 44.4x326x | 18 / 100 | 116x | |
| 自由現金流殖利率 | 2.1% | -0.2%2.2% | 92 / 100 | 0.4% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | 1.3% | 0.0%1.9% | 71 / 100 | 0.8% |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
現在的股價 = 近四季每股營收 33.94 的 11.3 倍(五年裡第 32 百分位);用未來 12 個月的共識每股營收 41.34 算是 9.3 倍(第 13 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠每股營收成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「每股營收若照共識長出來,同樣的股價營收比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。每股營收 = 近四季營收 ÷ 當時的稀釋股數;未來段用共識營收 ÷ 現在的股數。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ADSK Autodesk, Inc. | 45.3B | 17.2 1/7 | 1.37 2/7 | 5.8 2/9 | +16% 6/9 | +13% | 29.3% |
| CRWV CoreWeave | 44.8B | – | – | 5.9 3/9 | +151% 1/9 | +18% | -1.9% |
| VEEV VEEVA SYSTEMS INC | 42.1B | 28.2 2/7 | 2.56 3/7 | 12.2 8/9 | +15% 7/9 | +11% | 29.6% |
| TTWO TAKE TWO INTERACTI | 38.4B | 112 6/7 | 0.60 1/7 | 5.8 1/9 | +27% 3/9 | +187% | -2.3% |
| TWLO Twilio | 37.4B | 41.1 3/7 | 2.84 4/7 | 6.7 5/9 | +18% 5/9 | +14% | 5.6% |
| RBLX Roblox | 34.3B | – | – | 6.0 4/9 | +2% 9/9 | +19% | -15.6% |
| OKTA Okta | 32.5B | 46.4 4/7 | 4.06 7/7 | 10.6 6/9 | +10% 8/9 | +11% | 13.3% |
| MDB MongoDB | 30.9B | 58.5 5/7 | 3.09 5/7 | 11.1 7/9 | +23% 4/9 | +19% | 3.7% |
| RBRK Rubrik, Inc. | 21.9B | 212 7/7 | 4.04 6/7 | 14.2 9/9 | +28% 2/9 | +53% | -16.8% |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
| 年成長 ＼ 折現率 | 8% | 9% | 10% | 11% | 12% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0% | 128.88 | 108.12 | 93.24 | 82.04 | 73.29 |
| +5% | 192.24 | 159.01 | 135.32 | 117.59 | 103.83 |
| +10% | 286.21 | 233.97 | 196.90 | 169.28 | 147.96 |
| +15% | 423.90 | 343.24 | 286.19 | 243.85 | 211.29 |
| +20% | 623.24 | 500.77 | 414.37 | 350.43 | 301.42 |
| +25% | 908.33 | 725.28 | 596.42 | 501.29 | 428.54 |
| +30% | 1,311.3 | 1,041.7 | 852.26 | 712.68 | 606.14 |
| +40% | 2,652.5 | 2,091.3 | 1,697.9 | 1,408.9 | 1,189.0 |
每一格 = 在那個成長率與折現率下,10 年自由現金流折現 + 永續價值(3%)− 淨負債,再除以稀釋股數。反白的那格離現價最近;紅 = 高於現價、綠 = 低於現價。這是一張工具表,不是目標價:假設是你自己選的,本站不挑。自由現金流用 GAAP 申報值,含股權激勵的現金流影響。
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 27Q2 | 2026-07-31 | 337.48 | – | 9.9 | 3183 | 42.0 | +30% | – |
| 27Q1 | 2026-04-30 | 250.83 | – | 7.9 | – | 34.6 | +25% | – |
| 26Q4 | 2026-01-31 | 371.33 | – | 12.2 | – | 60.3 | +27% | – |
| 26Q3 | 2025-10-31 | 359.82 | – | 12.6 | – | 84.6 | +19% | – |
| 26Q2 | 2025-07-31 | 237.89 | – | 8.7 | – | 80.4 | +24% | – |
| 26Q1 | 2025-04-30 | 172.17 | – | 6.6 | – | 84.1 | +22% | – |
| 25Q4 | 2025-01-31 | 273.32 | – | 10.2 | – | 169 | +20% | – |
| 25Q3 | 2024-10-31 | 270.40 | – | 10.4 | – | 135 | +22% | – |
| 25Q2 | 2024-07-31 | 252.36 | – | 10.2 | – | 125 | +13% | – |
| 25Q1 | 2024-04-30 | 365.18 | – | 15.1 | – | 213 | +22% | – |
| 24Q4 | 2024-01-31 | 400.52 | – | 17.0 | – | 247 | +27% | – |
| 24Q3 | 2023-10-31 | 344.59 | – | 15.5 | – | 278 | +30% | – |
| 24Q2 | 2023-07-31 | 423.40 | – | 20.2 | – | 664 | +40% | – |
| 24Q1 | 2023-04-30 | 239.96 | – | 12.3 | – | 706 | +29% | – |
| 23Q4 | 2023-01-31 | 214.21 | – | 11.4 | – | – | +36% | – |
| 23Q3 | 2022-10-31 | 183.03 | – | 10.6 | – | – | +47% | – |
| 23Q2 | 2022-07-31 | 312.47 | – | 19.7 | – | – | +53% | – |
| 23Q1 | 2022-04-30 | 354.93 | – | 24.6 | – | – | +57% | – |
| 22Q4 | 2022-01-31 | 405.11 | – | 29.9 | – | – | +56% | – |
| 22Q3 | 2021-10-31 | 521.29 | – | 44.5 | – | – | +50% | – |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。