KURA SUSHI USA, INC.
+0.23 (+0.67%)評價 KURA SUSHI USA, INC. · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2026)現價 ÷ 共識 EPS -0.04;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 368x | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS 0.27;區間同上 | 128x | 346x386x | 0 / 100 | 368x | |
| 股價營收比 | 1.3x | 1.4x6.4x | 6 / 100 | 4.0x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2026)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 1.3x | 1.0x4.8x | 6 / 100 | 3.3x | |
| EV / 營收 | 1.3x | 1.3x6.1x | 6 / 100 | 3.7x | |
| EV / EBITDA | 33.6x | 45.0x148x | 3 / 100 | 102x | |
| 股價 / 自由現金流 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 自由現金流殖利率 | -5.8% | -5.8%-0.4% | 6 / 100 | -2.8% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
現在的股價 = 近四季每股營收 25.80 的 1.3 倍(五年裡第 6 百分位);用未來 12 個月的共識每股營收 31.59 算是 1.1 倍(第 5 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠每股營收成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「每股營收若照共識長出來,同樣的股價營收比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。每股營收 = 近四季營收 ÷ 當時的稀釋股數;未來段用共識營收 ÷ 現在的股數。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| BLMN Bloomin' Brands, I | 691M | 8.4 3/7 | 1.02 3/7 | 0.2 1/9 | +1% 7/9 | +8% | 3.8% |
| PZZA PAPA JOHNS INTERNA | 651M | 16.7 5/7 | 1.32 5/7 | 0.3 3/9 | -8% 8/9 | +13% | 4.8% |
| FWRG First Watch Restau | 628M | 60.9 7/7 | 1.13 4/7 | 0.5 6/9 | +14% 3/9 | +54% | 2.3% |
| LOCO El Pollo Loco Hold | 433M | 13.9 4/7 | 1.78 7/7 | 0.9 7/9 | +3% 6/9 | +8% | 14.4% |
| KRUS KURA SUSHI USA, IN | 422M | – | – | 1.3 8/9 | +17% 1/9 | +702% | -0.1% |
| NATH NATHANS FAMOUS, IN | 406M | – | – | 2.4 9/9 | +15% 2/9 | – | 23.4% |
| DIN Dine Brands Global | 353M | 6.5 2/7 | 0.63 1/7 | 0.4 5/9 | +9% 4/9 | +10% | – |
| PTLO Portillo's Inc. | 272M | 19.6 6/7 | 0.91 2/7 | 0.4 4/9 | +5% 5/9 | +21% | 6.9% |
| JACK JACK IN THE BOX IN | 250M | 4.2 1/7 | 1.43 6/7 | 0.2 2/9 | -24% 9/9 | +3% | 20.5% |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q3 | 2026-05-31 | 56.19 | – | 2.2 | 55.5 | – | +16% | -40% |
| 26Q2 | 2026-02-28 | 70.43 | – | 2.8 | 73.5 | – | +23% | – |
| 26Q1 | 2025-11-30 | 49.13 | – | 2.0 | 70.1 | – | +14% | – |
| 25Q4 | 2025-08-31 | 84.81 | – | 3.6 | 104 | – | +20% | – |
| 25Q3 | 2025-05-31 | 66.06 | – | 3.0 | 565 | – | +17% | – |
| 25Q2 | 2025-02-28 | 62.20 | – | 2.9 | – | – | +13% | – |
| 25Q1 | 2024-11-30 | 106.92 | – | 4.9 | 495 | – | +25% | – |
| 24Q4 | 2024-08-31 | 65.99 | – | 3.1 | 2441 | – | +20% | -262% |
| 24Q3 | 2024-05-31 | 99.91 | – | 4.9 | 143 | – | +28% | -131% |
| 24Q2 | 2024-02-29 | 95.03 | 528 | 5.0 | 115 | – | +30% | – |
| 24Q1 | 2023-11-30 | 62.48 | 368 | 3.5 | 75.1 | – | +31% | – |
| 23Q4 | 2023-08-31 | 87.37 | 624 | 5.0 | 105 | – | +31% | +53% |
| 23Q3 | 2023-05-31 | 81.49 | 2037 | 5.0 | 115 | – | +30% | +220% |
| 23Q2 | 2023-02-28 | 62.62 | – | 3.8 | 106 | – | +40% | – |
| 23Q1 | 2022-11-30 | 65.70 | – | 4.3 | 141 | – | +32% | – |
| 22Q4 | 2022-08-31 | 74.76 | – | 5.1 | 142 | – | +50% | – |
| 22Q3 | 2022-05-31 | 37.69 | – | 3.0 | 176 | – | +106% | -44% |
| 22Q2 | 2022-02-28 | 52.70 | – | 4.8 | 233 | – | +245% | – |
| 22Q1 | 2021-11-30 | 63.60 | – | 7.2 | – | – | +217% | – |
| 21Q4 | 2021-08-31 | 50.81 | – | 6.7 | – | – | +405% | – |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。