PRO DEX INC
+3.07 (+4.42%)評價 PRO DEX INC · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | 17.6x | 9.0x34.1x | 73 / 100 | 14.9x | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS 3.09;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | 23.5x | 7.6x30.3x | 90 / 100 | 11.4x | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2028)現價 ÷ 共識 EPS 3.36;區間同上 | 21.6x | 7.6x30.3x | 90 / 100 | 11.4x | |
| 股價營收比 | 3.1x | 0.0x2.9x | 98 / 100 | 1.7x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2027)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 2.9x | 0.0x2.3x | 97 / 100 | 1.3x | |
| EV / 營收 | 3.2x | 0.2x3.1x | 98 / 100 | 1.9x | |
| EV / EBITDA | 17.4x | 1.2x17.8x | 94 / 100 | 11.8x | |
| 股價 / 自由現金流 | 35.6x | 22.3x33.5x | 100 / 100 | 27.5x | |
| 自由現金流殖利率 | 2.8% | -2,607.7%4.2% | 70 / 100 | -1.8% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 3.8% |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
現在的股價 = 近四季EPS 4.12 的 17.6 倍(五年裡第 74 百分位);用未來 12 個月的共識EPS 3.16 算是 23.0 倍(第 85 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠EPS成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「EPS若照共識長出來,同樣的本益比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。GAAP EPS 含一次性損益,跟分析師用的 non-GAAP 口徑不同,未來段的倍數會偏低一點。
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
現在的股價 = 近四季每股營收 23.38 的 3.1 倍(五年裡第 98 百分位);用未來 12 個月的共識每股營收 25.24 算是 2.9 倍(第 94 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠每股營收成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「每股營收若照共識長出來,同樣的股價營收比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。每股營收 = 近四季營收 ÷ 當時的稀釋股數;未來段用共識營收 ÷ 現在的股數。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| TLSI TriSalus Life Scie | 314M | – | – | 7.0 9/9 | +18% 1/9 | +19% | -86.0% |
| EMBC Embecta Corp. | 300M | 2.9 1/4 | – | 0.3 1/9 | -5% 8/9 | -4% | 17.9% |
| TMCI TREACE MEDICAL CON | 292M | – | – | 1.4 2/9 | -2% 7/9 | – | -33.0% |
| ANIK Anika Therapeutics | 278M | 19.8 2/4 | – | 2.3 6/9 | +8% 3/9 | -10% | 9.1% |
| INFU InfuSystem Holding | 256M | 27.9 4/4 | 2.14 1/2 | 1.8 4/9 | +1% 6/9 | +13% | 11.2% |
| OSUR ORASURE TECHNOLOGI | 246M | – | – | 2.2 5/9 | +6% 5/9 | +18% | 17.8% |
| UTMD UTAH MEDICAL PRODU | 235M | – | – | 6.4 8/9 | -14% 9/9 | – | 31.1% |
| PDEX PRO DEX INC | 232M | 23.5 3/4 | 2.69 2/2 | 3.0 7/9 | +7% 4/9 | +9% | 15.5% |
| STIM Neuronetics, Inc. | 221M | – | – | 1.4 3/9 | +9% 2/9 | +28% | -3.6% |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
| 年成長 ＼ 折現率 | 8% | 9% | 10% | 11% | 12% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0% | 30.32 | 25.06 | 21.28 | 18.44 | 16.22 |
| +5% | 46.38 | 37.96 | 31.95 | 27.46 | 23.97 |
| +10% | 70.20 | 56.96 | 47.56 | 40.56 | 35.16 |
| +15% | 105.11 | 84.66 | 70.20 | 59.47 | 51.21 |
| +20% | 155.65 | 124.60 | 102.70 | 86.49 | 74.06 |
| +25% | 227.93 | 181.52 | 148.85 | 124.73 | 106.29 |
| +30% | 330.08 | 261.74 | 213.71 | 178.32 | 151.32 |
| +40% | 670.12 | 527.83 | 428.10 | 354.83 | 299.08 |
每一格 = 在那個成長率與折現率下,10 年自由現金流折現 + 永續價值(3%)− 淨負債,再除以稀釋股數。反白的那格離現價最近;紅 = 高於現價、綠 = 低於現價。這是一張工具表,不是目標價:假設是你自己選的,本站不挑。自由現金流用 GAAP 申報值,含股權激勵的現金流影響。
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q4 | 2026-06-30 | 58.55 | 14.2 | 2.5 | 14.1 | 28.7 | +17% | +161% |
| 26Q3 | 2026-03-31 | 49.12 | 13.7 | 2.2 | 13.9 | 23.0 | +15% | +22% |
| 26Q2 | 2025-12-31 | 38.48 | 11.4 | 1.8 | 10.5 | 21.1 | +11% | +8% |
| 26Q1 | 2025-09-30 | 33.85 | 10.2 | 1.6 | 10.5 | – | +24% | +87% |
| 25Q4 | 2025-06-30 | 43.64 | 16.3 | 2.2 | 13.6 | – | +16% | -25% |
| 25Q3 | 2025-03-31 | 49.58 | 17.8 | 2.6 | 14.2 | – | +22% | +416% |
| 25Q2 | 2024-12-31 | 46.75 | 23.5 | 2.6 | 15.0 | – | +33% | +336% |
| 25Q1 | 2024-09-30 | 29.85 | 19.6 | 1.7 | 11.4 | – | +25% | – |
| 24Q4 | 2024-06-30 | 19.64 | 32.7 | 1.3 | 9.5 | – | +41% | +5% |
| 24Q3 | 2024-03-31 | 17.60 | 30.3 | 1.3 | 8.9 | – | +9% | -58% |
| 24Q2 | 2023-12-31 | 17.52 | 20.9 | 1.3 | 9.6 | – | +12% | -81% |
| 24Q1 | 2023-09-30 | 15.70 | 10.8 | 1.2 | 8.2 | – | +8% | -152% |
| 23Q4 | 2023-06-30 | 19.10 | 9.8 | 1.5 | 12.0 | – | -16% | -14% |
| 23Q3 | 2023-03-31 | 16.41 | 8.1 | 0.0 | 1.2 | – | +41% | +200% |
| 23Q2 | 2022-12-31 | 15.90 | 9.2 | 1.3 | 13.4 | – | +11% | +159% |
| 23Q1 | 2022-09-30 | 17.72 | 14.1 | 1.5 | 13.2 | – | +11% | +14% |
| 22Q4 | 2022-06-30 | 15.95 | 13.1 | 1416 | 10176 | – | – | +75% |
| 22Q3 | 2022-03-31 | 16.53 | 16.4 | – | – | – | -21% | -72% |
| 22Q2 | 2021-12-31 | 23.21 | 16.6 | – | – | – | +23% | -36% |
| 22Q1 | 2021-09-30 | 25.67 | 16.5 | – | – | – | – | – |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。