OUTFRONT Media Inc.
+0.12 (+0.43%)評價 OUTFRONT Media Inc. · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | 19.8x | 10.8x35.8x | 37 / 100 | 21.1x | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2026)現價 ÷ 共識 EPS 1.40;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | 20.1x | 8.7x32.0x | 51 / 100 | 19.7x | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS 1.52;區間同上 | 18.4x | 8.7x32.0x | 46 / 100 | 19.7x | |
| 股價營收比 | 2.6x | 1.1x3.0x | 76 / 100 | 1.7x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2026)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 2.5x | 1.1x2.2x | 100 / 100 | 1.6x | |
| EV / 營收 | 3.9x | 2.6x4.6x | 76 / 100 | 3.1x | |
| EV / EBITDA | 13.6x | 9.0x26.4x | 56 / 100 | 13.4x | |
| 股價 / 自由現金流 | 16.4x | 12.1x108x | 42 / 100 | 17.2x | |
| 自由現金流殖利率 | 6.1% | 0.9%8.3% | 60 / 100 | 5.8% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | 4.3% | 1.1%10.2% | 29 / 100 | 6.5% |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
現在的股價 = 近四季EPS 1.41 的 19.8 倍(五年裡第 37 百分位);用未來 12 個月的共識EPS 1.49 算是 18.8 倍(第 34 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠EPS成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「EPS若照共識長出來,同樣的本益比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。GAAP EPS 含一次性損益,跟分析師用的 non-GAAP 口徑不同,未來段的倍數會偏低一點。
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
現在的股價 = 近四季每股營收 10.89 的 2.6 倍(五年裡第 76 百分位);用未來 12 個月的共識每股營收 11.48 算是 2.4 倍(第 73 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠每股營收成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「每股營收若照共識長出來,同樣的股價營收比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。每股營收 = 近四季營收 ÷ 當時的稀釋股數;未來段用共識營收 ÷ 現在的股數。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| EPRT ESSENTIAL PROPERTI | 5.8B | 20.0 4/9 | 4.47 4/4 | 9.4 7/9 | +19% 3/9 | +4% | 64.5% |
| STWD STARWOOD PROPERTY | 5.5B | 9.8 2/9 | 0.41 1/4 | 2.8 3/9 | +15% 4/9 | +24% | – |
| RITM Rithm Capital Corp | 5.2B | 4.1 1/9 | 1.77 2/4 | 1.0 1/9 | +27% 1/9 | +2% | – |
| KRG KITE REALTY GROUP | 5.1B | 25.7 6/9 | – | 6.3 6/9 | -7% 9/9 | – | – |
| SBRA Sabra Health Care | 5.0B | 40.7 7/9 | – | 11.3 8/9 | +20% 2/9 | – | – |
| OUT OUTFRONT Media Inc | 4.9B | 20.1 5/9 | 2.29 3/4 | 2.5 2/9 | +9% 5/9 | +9% | 22.2% |
| PECO Phillips Edison & | 4.8B | 44.1 8/9 | – | 338 9/9 | +5% 8/9 | -19% | – |
| CUZ COUSINS PROPERTIES | 4.7B | 158 9/9 | – | 4.5 4/9 | +8% 7/9 | – | 67.9% |
| EPR EPR PROPERTIES | 4.3B | 18.5 3/9 | – | 5.8 5/9 | +9% 6/9 | – | 54.6% |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
| 年成長 ＼ 折現率 | 8% | 9% | 10% | 11% | 12% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0% | 13.70 | 9.29 | 6.13 | 3.74 | 1.88 |
| +5% | 27.18 | 20.11 | 15.07 | 11.30 | 8.38 |
| +10% | 47.16 | 36.05 | 28.17 | 22.30 | 17.76 |
| +15% | 76.45 | 59.29 | 47.16 | 38.16 | 31.23 |
| +20% | 118.84 | 92.79 | 74.42 | 60.82 | 50.40 |
| +25% | 179.47 | 140.54 | 113.14 | 92.90 | 77.43 |
| +30% | 265.16 | 207.83 | 167.55 | 137.86 | 115.20 |
| +40% | 550.41 | 431.05 | 347.39 | 285.92 | 239.16 |
每一格 = 在那個成長率與折現率下,10 年自由現金流折現 + 永續價值(3%)− 淨負債,再除以稀釋股數。反白的那格離現價最近;紅 = 高於現價、綠 = 低於現價。這是一張工具表,不是目標價:假設是你自己選的,本站不挑。自由現金流用 GAAP 申報值,含股權激勵的現金流影響。
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q2 | 2026-06-30 | 32.76 | 23.2 | 3.0 | 15.1 | 19.2 | +14% | +340% |
| 26Q1 | 2026-03-31 | 26.50 | 24.8 | 2.5 | 14.6 | 18.5 | +10% | – |
| 25Q4 | 2025-12-31 | 24.10 | 29.4 | 2.2 | 14.5 | 18.6 | +4% | +33% |
| 25Q3 | 2025-09-30 | 18.32 | 26.9 | 1.8 | 13.2 | 13.9 | +3% | +45% |
| 25Q2 | 2025-06-30 | 16.32 | 27.7 | 1.5 | 12.7 | 12.5 | -4% | -90% |
| 25Q1 | 2025-03-31 | 16.14 | 10.5 | 1.5 | 8.9 | 11.9 | -4% | – |
| 24Q4 | 2024-12-31 | 18.18 | 12.2 | 1.7 | 9.7 | 14.1 | -2% | +19% |
| 24Q3 | 2024-09-30 | 18.83 | 13.3 | 1.7 | 9.6 | 15.6 | -1% | +122% |
| 24Q2 | 2024-06-30 | 14.65 | 11.2 | 1.4 | 8.7 | 13.6 | +2% | – |
| 24Q1 | 2024-03-31 | 17.20 | – | 1.5 | – | 14.4 | +3% | – |
| 23Q4 | 2023-12-31 | 14.30 | – | 1.3 | – | 14.5 | +1% | 0% |
| 23Q3 | 2023-09-30 | 10.35 | – | 0.9 | – | 11.8 | +0% | -61% |
| 23Q2 | 2023-06-30 | 16.11 | – | 1.4 | – | 17.5 | +4% | -1168% |
| 23Q1 | 2023-03-31 | 16.63 | 23.4 | 1.5 | 12.7 | 18.1 | +6% | – |
| 22Q4 | 2022-12-31 | 16.99 | 20.5 | 1.5 | 12.2 | 16.3 | +7% | -18% |
| 22Q3 | 2022-09-30 | 15.56 | 17.1 | 1.5 | 11.7 | 19.8 | +14% | +28% |
| 22Q2 | 2022-06-30 | 17.37 | 20.2 | 1.7 | 12.7 | 29.7 | +32% | – |
| 22Q1 | 2022-03-31 | 29.13 | 55.0 | 2.8 | 18.0 | 90.7 | +44% | – |
| 21Q4 | 2021-12-31 | 27.48 | 550 | 2.7 | 19.8 | 161 | +38% | – |
| 21Q3 | 2021-09-30 | 25.82 | – | 2.8 | 23.7 | 102 | +41% | – |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。