Stitch Fix, Inc.
-0.07 (-2.41%)評價 Stitch Fix, Inc. · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2026)現價 ÷ 共識 EPS -0.13;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS -0.08;區間同上 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 股價營收比 | 0.3x | 0.2x1.2x | 35 / 100 | 0.3x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2026)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 0.3x | 0.2x1.6x | 22 / 100 | 0.4x | |
| EV / 營收 | 0.2x | 0.1x1.2x | 40 / 100 | 0.3x | |
| EV / EBITDA | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – | |
| 股價 / 自由現金流 | 21.1x | 5.1x90.0x | 49 / 100 | 21.4x | |
| 自由現金流殖利率 | 4.7% | -16.5%17.9% | 63 / 100 | 3.3% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | – |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
現在的股價 = 近四季每股營收 9.86 的 0.3 倍(五年裡第 35 百分位);用未來 12 個月的共識每股營收 10.39 算是 0.3 倍(第 29 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠每股營收成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「每股營收若照共識長出來,同樣的股價營收比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。每股營收 = 近四季營收 ÷ 當時的稀釋股數;未來段用共識營收 ÷ 現在的股數。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| RVLV Revolve Group, Inc | 1.5B | 22.7 1/2 | 0.90 1/1 | 1.1 7/9 | +13% 3/9 | +25% | 6.4% |
| HNST Honest Company, In | 572M | 44.5 2/2 | – | 1.7 9/9 | -13% 8/9 | -2% | 11.5% |
| SFIX Stitch Fix, Inc. | 384M | – | – | 0.3 3/9 | +6% 5/9 | +40% | -1.2% |
| NXH BED BATH & BEYOND, | 331M | – | – | 0.3 4/9 | +56% 1/9 | +86% | -11.9% |
| TDUP ThredUp Inc. | 322M | – | – | 1.0 6/9 | +12% 4/9 | +26% | -6.7% |
| DIBS 1stdibs.com, Inc. | 136M | – | – | 1.5 8/9 | +2% 7/9 | -35% | -8.9% |
| AKA A.K.A. BRANDS HOLD | 120M | – | – | 0.2 1/9 | +5% 6/9 | +33% | 0.7% |
| HOUR Hour Loop, Inc | 62.3M | – | – | 0.4 5/9 | +25% 2/9 | – | 3.8% |
| GROV Grove Collaborativ | 44.4M | – | – | 0.3 2/9 | -14% 9/9 | +56% | -2.1% |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
| 年成長 ＼ 折現率 | 8% | 9% | 10% | 11% | 12% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0% | 2.83 | 2.49 | 2.24 | 2.05 | 1.90 |
| +5% | 3.89 | 3.34 | 2.94 | 2.64 | 2.41 |
| +10% | 5.47 | 4.59 | 3.97 | 3.51 | 3.15 |
| +15% | 7.78 | 6.42 | 5.47 | 4.76 | 4.21 |
| +20% | 11.11 | 9.06 | 7.62 | 6.54 | 5.72 |
| +25% | 15.89 | 12.82 | 10.66 | 9.07 | 7.85 |
| +30% | 22.64 | 18.12 | 14.95 | 12.61 | 10.83 |
| +40% | 45.11 | 35.70 | 29.12 | 24.27 | 20.59 |
每一格 = 在那個成長率與折現率下,10 年自由現金流折現 + 永續價值(3%)− 淨負債,再除以稀釋股數。反白的那格離現價最近;紅 = 高於現價、綠 = 低於現價。這是一張工具表,不是目標價:假設是你自己選的,本站不挑。自由現金流用 GAAP 申報值,含股權激勵的現金流影響。
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q3 | 2026-05-02 | 3.64 | – | 0.4 | – | 27.0 | +5% | – |
| 26Q2 | 2026-01-31 | 4.80 | – | 0.5 | – | 23.5 | +9% | – |
| 26Q1 | 2025-11-01 | 4.19 | – | 0.4 | – | 114 | +7% | – |
| 25Q4 | 2025-08-02 | 4.73 | – | 0.5 | – | 65.6 | -3% | – |
| 25Q3 | 2025-05-03 | 3.27 | – | 0.3 | – | 38.6 | +1% | – |
| 25Q2 | 2025-02-01 | 4.71 | – | 0.5 | – | 43.3 | -6% | – |
| 25Q1 | 2024-11-02 | 3.15 | – | 0.3 | – | 54.6 | -13% | – |
| 24Q4 | 2024-08-03 | 4.71 | – | 0.4 | – | 39.8 | -12% | – |
| 24Q3 | 2024-04-27 | 2.64 | – | 0.2 | – | 7.6 | -16% | – |
| 24Q2 | 2024-01-27 | 3.57 | – | 0.3 | – | 9.3 | -18% | – |
| 24Q1 | 2023-10-28 | 3.45 | – | 0.3 | – | 4.6 | -18% | – |
| 23Q4 | 2023-07-29 | 3.85 | – | 0.3 | – | 8.1 | -15% | – |
| 23Q3 | 2023-04-29 | 3.41 | – | 0.2 | – | – | -22% | – |
| 23Q2 | 2023-01-28 | 3.11 | – | 0.2 | – | – | -22% | – |
| 23Q1 | 2022-10-29 | 3.95 | – | 0.2 | – | – | -24% | – |
| 22Q4 | 2022-07-30 | 5.97 | – | 0.3 | – | 21.5 | -25% | -519% |
| 22Q3 | 2022-04-30 | 9.50 | – | 0.5 | – | 16.2 | -8% | – |
| 22Q2 | 2022-01-29 | 18.92 | – | 0.9 | – | 40.2 | +3% | – |
| 22Q1 | 2021-10-30 | 34.60 | – | 1.7 | – | 163 | +19% | -122% |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。