IRONWOOD PHARMACEUTICALS INC
+0.13 (+3.07%)評價 IRONWOOD PHARMACEUTICALS INC · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | 5.7x | 3.4x99.4x | 37 / 100 | 10.6x | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2026)現價 ÷ 共識 EPS 1.21;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | 3.6x | 1.2x223x | 26 / 100 | 11.7x | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS 1.50;區間同上 | 2.9x | 1.2x223x | 26 / 100 | 11.7x | |
| 股價營收比 | 1.9x | 0.5x5.2x | 29 / 100 | 3.1x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2026)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 1.5x | 0.4x5.3x | 20 / 100 | 4.4x | |
| EV / 營收 | 2.2x | 0.8x5.1x | 37 / 100 | 3.7x | |
| EV / EBITDA | 3.6x | 3.4x9.3x | 12 / 100 | 6.7x | |
| 股價 / 自由現金流 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 6.9x | |
| 自由現金流殖利率 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 14.5% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 6.4% |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
現在的股價 = 近四季EPS 0.77 的 5.7 倍(五年裡第 37 百分位);用未來 12 個月的共識EPS 1.43 算是 3.1 倍(第 0 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠EPS成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「EPS若照共識長出來,同樣的本益比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。GAAP EPS 含一次性損益,跟分析師用的 non-GAAP 口徑不同,未來段的倍數會偏低一點。
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
現在的股價 = 近四季每股營收 2.33 的 1.9 倍(五年裡第 29 百分位);用未來 12 個月的共識每股營收 2.92 算是 1.5 倍(第 18 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠每股營收成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「每股營收若照共識長出來,同樣的股價營收比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。每股營收 = 近四季營收 ÷ 當時的稀釋股數;未來段用共識營收 ÷ 現在的股數。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| CLYM Climb Bio, Inc. | 807M | – | – | 99.2 5/5 | 0% 5/9 | -29% | – |
| DSGN Design Therapeutic | 766M | – | – | – | 0% 6/9 | -17% | – |
| COLL COLLEGIUM PHARMACE | 741M | 3.1 1/3 | – | 0.9 1/5 | +7% 4/9 | -10% | 1.9% |
| IRWD IRONWOOD PHARMACEU | 720M | 3.6 2/3 | 0.15 1/1 | 1.9 2/5 | +59% 2/9 | +24% | 70.2% |
| NVCT Nuvectis Pharma, I | 717M | – | – | – | 0% 7/9 | -10% | – |
| ZVRA ZEVRA THERAPEUTICS | 689M | 10.2 3/3 | – | 5.1 3/5 | +43% 3/9 | -8% | 42.3% |
| VSTM Verastem, Inc. | 674M | – | – | 8.8 4/5 | +277% 1/9 | +58% | -81.6% |
| MNPR Monopar Therapeuti | 648M | – | – | – | 0% 8/9 | +36% | – |
| NGNE Neurogene Inc. | 642M | – | – | – | 0% 9/9 | +8% | – |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q2 | 2026-06-30 | 4.21 | 5.5 | 1.8 | 2.7 | – | +33% | +121% |
| 26Q1 | 2026-03-31 | 3.51 | 5.8 | 1.6 | 2.8 | – | +159% | – |
| 25Q4 | 2025-12-31 | 3.37 | 25.9 | 1.9 | 5.4 | 4.3 | -47% | -200% |
| 25Q3 | 2025-09-30 | 1.31 | 8.7 | 0.7 | 2.3 | 3.4 | +33% | +1050% |
| 25Q2 | 2025-06-30 | 0.72 | – | 0.4 | 3.1 | 4.3 | -10% | – |
| 25Q1 | 2025-03-31 | 1.47 | – | 0.7 | 6.0 | 3.0 | -45% | – |
| 24Q4 | 2024-12-31 | 4.43 | – | 2.0 | 8.7 | 6.9 | -23% | – |
| 24Q3 | 2024-09-30 | 4.12 | – | 1.7 | 7.6 | 5.3 | -19% | -78% |
| 24Q2 | 2024-06-30 | 6.52 | 163 | 2.6 | 9.8 | 7.1 | -12% | – |
| 24Q1 | 2024-03-31 | 8.71 | – | 3.3 | – | 9.3 | -28% | -112% |
| 23Q4 | 2023-12-31 | 11.44 | – | 4.0 | – | 9.7 | +10% | -104% |
| 23Q3 | 2023-09-30 | 9.63 | – | 4.2 | – | 7.9 | +5% | -68% |
| 23Q2 | 2023-06-30 | 10.64 | – | 3.9 | – | 6.3 | +10% | -3357% |
| 23Q1 | 2023-03-31 | 10.52 | 10.4 | 4.7 | 6.4 | 6.8 | +7% | +19% |
| 22Q4 | 2022-12-31 | 12.39 | 12.8 | 5.6 | 8.1 | 8.4 | -8% | +8% |
| 22Q3 | 2022-09-30 | 10.36 | 10.9 | 4.5 | 7.2 | 7.4 | +5% | -18% |
| 22Q2 | 2022-06-30 | 11.53 | 11.4 | 5.1 | 8.5 | – | -7% | -91% |
| 22Q1 | 2022-03-31 | 12.58 | 3.9 | 5.6 | 9.4 | – | +10% | -16% |
| 21Q4 | 2021-12-31 | 11.66 | 3.6 | 4.6 | 7.5 | – | +0% | -7% |
| 21Q3 | 2021-09-30 | 13.06 | 4.0 | 5.2 | 9.0 | – | +0% | +62% |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。