INNOVATIVE SOLUTIONS & SUPPORT INC
-0.02 (-0.11%)評價 INNOVATIVE SOLUTIONS & SUPPORT INC · 資料日 2026-09-18 · 幣別 USD
這一頁只回答「現在的倍數在自己的歷史、在同業、在市場假設裡的位置」,不給合理價、不做低估或高估的判斷。倍數分子用當時已公布的近四季 GAAP 數字,共識來自分析師平均。
現在在哪 七個倍數各自的五年區間與百分位
| 倍數 | 現在 | 五年區間 | 歷史百分位 | 五年中位數 | 近五年走勢 |
|---|---|---|---|---|---|
| 本益比(近四季 GAAP) | 17.3x | 16.6x28.7x | 13 / 100 | 22.0x | |
| 前瞻本益比(本年度共識 FY2026)現價 ÷ 共識 EPS 1.11;區間用當時股價 ÷ 之後實際四季 EPS | 16.6x | 7.9x31.0x | 37 / 100 | 19.7x | |
| 前瞻本益比(下年度共識 FY2027)現價 ÷ 共識 EPS 1.09;區間同上 | 16.9x | 7.9x31.0x | 37 / 100 | 19.7x | |
| 股價營收比 | 3.6x | 2.2x5.6x | 32 / 100 | 4.2x | |
| 前瞻股價營收比(本年度共識 FY2026)市值 ÷ 共識營收;區間用當時市值 ÷ 之後實際四季營收 | 3.4x | 1.4x5.2x | 62 / 100 | 3.0x | |
| EV / 營收 | 4.1x | 2.7x5.3x | 44 / 100 | 4.2x | |
| EV / EBITDA | 12.9x | 11.4x28.5x | 24 / 100 | 15.4x | |
| 股價 / 自由現金流 | 23.5x | 17.0x278x | 29 / 100 | 28.3x | |
| 自由現金流殖利率 | 4.3% | 0.4%5.9% | 73 / 100 | 3.5% | |
| 股東回饋殖利率買回庫藏股 + 現金股利 ÷ 市值 | – | 近四季為負或缺資料,不算 | – | 17.2% |
區間 = 近五年每個月底的倍數,取 5 與 95 分位當兩端(避免單月極端值把尺度撐爆);黃線 = 中位數,圓點 = 現在。前瞻列的「現在」用分析師共識,區間用「當時股價 ÷ 之後實際實現的四季」(共識歷史 2026 年 9 月才開始存),所以最近一年沒有點、走勢線會提早結束。百分位 = 現在比過去五年幾 % 的時間高。倍數用當時已公布的近四季 GAAP 數字,EV = 市值 + 有息負債 − 現金。百分位高只代表比自己的過去貴,成長率變了區間也會變。
本益比河流近 5 年月底股價 vs 「歷史本益比分位 × 當時近四季 GAAP EPS」 · 右側淡色段用分析師共識往前畫
現在的股價 = 近四季EPS 1.06 的 17.3 倍(五年裡第 13 百分位);用未來 12 個月的共識EPS 1.09 算是 16.9 倍(第 8 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠EPS成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「EPS若照共識長出來,同樣的本益比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。GAAP EPS 含一次性損益,跟分析師用的 non-GAAP 口徑不同,未來段的倍數會偏低一點。
股價營收比河流同一種畫法換成每股營收 · 虧損或高成長的公司看這張 · 右側接共識營收
現在的股價 = 近四季每股營收 5.10 的 3.6 倍(五年裡第 32 百分位);用未來 12 個月的共識每股營收 6.49 算是 2.8 倍(第 16 百分位)。 股價貼著色帶上緣 = 估值在自己五年的高檔,要靠每股營收成長撐;貼著下緣 = 在低檔。右側淡色段是「每股營收若照共識長出來,同樣的股價營收比區間會落在哪」—— 股價衝出歷史河流但還在未來河流裡,代表市場已經在用明年的獲利定價。每股營收 = 近四季營收 ÷ 當時的稀釋股數;未來段用共識營收 ÷ 現在的股數。
同業:成長對倍數X = 下年度營收成長(共識)· Y = 前瞻本益比 · 黃虛線 = 同業中位數 · 紅點 = 本檔
右上 = 成長高、倍數也高;左上 = 成長不高但倍數高,要靠別的理由(利潤率、護城河、回購)撐;右下 = 成長高但倍數不高。這是分布,不是訊號。
同業倍數表同 SIC 市值最接近的 8 家 · 小字為名次
| 公司 | 市值 | 前瞻本益比 | PEG | 股價營收比 | 下年度營收成長 | 下年度 EPS 成長 | 營益率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| RGTI Rigetti | 5.3B | – | – | 394 7/7 | +228% 2/6 | -10% | -546.2% |
| DOCS Doximity, Inc. | 5.0B | 19.3 2/2 | 1.32 1/1 | 7.6 4/7 | +5% 5/6 | +15% | 21.5% |
| IA INNOVATIVE SOLUTIO | 329M | 16.6 1/2 | – | 3.5 2/7 | +18% 3/6 | -2% | 22.6% |
| MMTX Miluna Acquisition | 89.9M | – | – | – | – | – | -84.9% |
| CYCU Cycurion, Inc. | 85.5M | – | – | 5.9 3/7 | +13% 4/6 | +57% | -50.2% |
| CHGA Change Agents Corp | 41.3M | – | – | 29.6 5/7 | – | – | – |
| XTIA XTI Aerospace, Inc | 36.7M | – | – | 0.7 1/7 | +615% 1/6 | +65% | -37.5% |
| JFIL Jubilant Flame Int | 33.0M | – | – | – | – | – | – |
| ANKM Ankam, Inc. | 27.3M | – | – | 92.7 6/7 | -73% 6/6 | – | -119.1% |
同業 = 同 SIC 四位碼、市值最接近的 8 家(SIC 是註冊分類,偶爾會把不像的公司放一起)。小字是在這 9 家裡的名次:倍數由低到高、成長由高到低。看的是相對位置,不是誰比較好。
市場隱含了什麼 反推現價需要的成長率 · 成長率 × 折現率的每股價值表
| 年成長 ＼ 折現率 | 8% | 9% | 10% | 11% | 12% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0% | 10.32 | 8.30 | 6.86 | 5.77 | 4.91 |
| +5% | 16.49 | 13.26 | 10.95 | 9.23 | 7.89 |
| +10% | 25.64 | 20.55 | 16.94 | 14.26 | 12.18 |
| +15% | 39.04 | 31.19 | 25.63 | 21.51 | 18.34 |
| +20% | 58.44 | 46.52 | 38.11 | 31.89 | 27.12 |
| +25% | 86.18 | 68.37 | 55.82 | 46.57 | 39.49 |
| +30% | 125.39 | 99.16 | 80.72 | 67.14 | 56.77 |
| +40% | 255.92 | 201.30 | 163.02 | 134.89 | 113.49 |
每一格 = 在那個成長率與折現率下,10 年自由現金流折現 + 永續價值(3%)− 淨負債,再除以稀釋股數。反白的那格離現價最近;紅 = 高於現價、綠 = 低於現價。這是一張工具表,不是目標價:假設是你自己選的,本站不挑。自由現金流用 GAAP 申報值,含股權激勵的現金流影響。
逐季倍數 近 20 季 · 期末股價 ÷ 含當季的近四季
| 會計季 | 期末 | 期末股價 | 本益比(近四季) | 股價營收比 | EV / EBITDA | 股價 / 自由現金流 | 營收年增 | EPS 年增 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q3 | 2026-06-30 | 18.00 | 17.0 | 3.5 | 12.6 | 23.0 | +11% | +79% |
| 26Q2 | 2026-03-31 | 20.53 | 21.6 | 4.1 | 16.0 | 28.5 | +2% | -37% |
| 26Q1 | 2025-12-31 | 18.94 | 17.9 | 3.8 | 12.6 | 27.9 | +37% | +450% |
| 25Q4 | 2025-09-30 | 12.49 | 14.2 | 2.6 | 10.3 | 32.8 | +45% | +122% |
| 25Q3 | 2025-06-30 | 13.88 | 21.0 | 3.2 | 13.6 | 48.3 | +105% | +56% |
| 25Q2 | 2025-03-31 | 6.29 | 10.3 | 1.7 | 7.6 | 47.4 | +104% | +329% |
| 25Q1 | 2024-12-31 | 8.54 | 22.5 | 2.8 | 14.1 | 55.9 | +72% | -33% |
| 24Q4 | 2024-09-30 | 6.52 | 16.3 | 2.4 | 12.0 | 22.2 | +18% | +13% |
| 24Q3 | 2024-06-30 | 6.00 | 15.8 | 2.3 | 10.5 | 17.9 | +48% | +13% |
| 24Q2 | 2024-03-31 | 7.32 | 19.8 | 3.1 | 14.2 | 33.9 | +46% | 0% |
| 24Q1 | 2023-12-31 | 8.53 | 23.1 | 4.0 | 17.3 | 36.8 | +43% | +50% |
| 23Q4 | 2023-09-30 | 7.60 | 21.7 | 3.8 | 18.5 | 73.6 | +79% | +78% |
| 23Q3 | 2023-06-30 | 7.17 | 25.6 | 4.3 | 22.6 | 282 | +15% | 0% |
| 23Q2 | 2023-03-31 | 7.34 | 26.2 | 4.5 | 16.4 | 27.0 | +7% | -12% |
| 23Q1 | 2022-12-31 | 8.22 | 28.3 | 5.2 | 17.7 | 22.7 | -3% | -43% |
| 22Q4 | 2022-09-30 | 8.63 | 27.0 | 5.4 | 17.4 | 25.1 | +6% | +13% |
| 22Q3 | 2022-06-30 | 7.20 | 23.2 | 4.5 | 15.3 | 17.7 | +12% | -50% |
| 22Q2 | 2022-03-31 | 8.06 | 20.7 | 5.2 | 19.1 | 24.8 | +34% | +100% |
| 22Q1 | 2021-12-31 | 6.56 | 18.7 | 4.5 | 18.8 | 27.7 | +38% | +600% |
| 21Q4 | 2021-09-30 | 7.02 | 24.2 | 5.2 | 26.0 | 28.4 | +9% | +14% |
每季用「該季期末的收盤 ÷ 含該季的近四季」算,跟上面倍數定位板的「當時已公布」口徑不同:這裡是事後看,用來對照成長率變化與倍數變化。
股價為 2026-09-18 收盤。以上為公開資料的整理與位置描述,不構成投資建議。